Здравствуйте, в этой статье мы постараемся ответить на вопрос: «Расчет финансового результата инвестиционного товарищества». Если у Вас нет времени на чтение или статья не полностью решает Вашу проблему, можете получить онлайн консультацию квалифицированного юриста в форме ниже.
С 1 января 2012 года вступил в силу Федеральный закон от 28.11.2011 № 335-ФЗ «Об инвестиционном товариществе». Инвестиционное товарищество является разновидностью простого товарищества. По договору инвестиционного товарищества двое или несколько лиц (товарищей) обязуются соединить свои вклады и осуществлять совместную инвестиционную деятельность без образования юридического лица для извлечения прибыли. Совместная инвестиционная деятельность заключается в приобретении и (или) отчуждении не обращающихся на организованном рынке акций (долей), облигаций хозяйственных обществ, товариществ, финансовых инструментов срочных сделок, а также долей в складочном капитале хозяйственных партнерств.
Комментарий к ст. 119 НК РФ
Комментируемая статья устанавливает ответственность за непредставление налоговой декларации.
Согласно пункту 1 статьи 119 НК РФ непредставление в установленный законодательством о налогах и сборах срок налоговой декларации в налоговый орган по месту учета влечет взыскание штрафа в размере 5 процентов не уплаченной в установленный законодательством о налогах и сборах срок суммы налога, подлежащей уплате (доплате) на основании этой декларации, за каждый полный или неполный месяц со дня, установленного для ее представления, но не более 30 процентов указанной суммы и не менее 1000 руб. Однако согласно предыдущей редакции указанного положения, действовавшей до 01.01.2014, сумма штрафа исчислялась исходя из неуплаченной суммы налога, подлежащей уплате (доплате) на основании декларации.
При этом словосочетание «неуплаченная сумма налога» интерпретировалось в правоприменительной практике неоднозначно. Словосочетание трактовалось как: «не уплаченная на день вынесения решения», «не уплаченная на день принятия акта», «не уплаченная на дату представления декларации», «не уплаченная в срок», что вызывало разногласия между налоговыми органами и налогоплательщиками.
Позиция, согласно которой при расчете штрафа необходимо учитывать сумму налога, не уплаченную в установленный законодательством срок, высказывалась, в частности, в письмах Минфина России от 21.10.2010 N 03-02-07/1479, от 29.04.2011 N 03-02-08/48.
Иное мнение, согласно которому при несоблюдении срока подачи декларации штраф по ст. 119 НК РФ подлежит исчислению исходя из суммы, не уплаченной на момент вынесения решения, излагалось, например, в письме ФНС России от 26.11.2010 N ШС-37-7/16376@ (в настоящее время утратившем силу согласно письму ФНС России от 30.09.2014 N СА-4-7/19945).
Однозначная позиция по рассматриваемому вопросу не была выработана и в судебной практике (см., например, Постановление Девятого арбитражного апелляционного суда от 28.11.2011 N 09АП-29306/2011-АК).
Вместе с тем по вопросу применения пункта 1 статьи 119 НК РФ (в редакции, действовавшей до 01.01.2014) пунктом 18 Постановления Пленума ВАС РФ от 30.07.2013 N 57 «О некоторых вопросах, возникающих при применении арбитражными судами части первой Налогового кодекса Российской Федерации» разъяснено, что размер неуплаченной суммы налога надлежит определять на момент истечения срока, установленного положениями НК РФ для уплаты соответствующего налога.
Как указано в письме ФНС России от 22.08.2014 N СА-4-7/16692 «О применении отдельных положений Постановления Пленума ВАС РФ от 30.07.2013 N 57 «О некоторых вопросах, возникающих при применении арбитражными судами части первой Налогового кодекса Российской Федерации», разъяснения, представленные в пункте 18 вышеуказанного Постановления Пленума ВАС РФ, фактически указывают на необходимость формального подхода к определению факта совершения правонарушения и на необходимость привлечения к ответственности при наличии неуплаченной суммы налога на момент истечения срока уплаты вне зависимости от факта последующей уплаты налога.
Неоднозначность толкования нормы устранена с 01.01.2014 посредством вступления в силу Федерального закона от 28.06.2013 N 134-ФЗ, которым в пункте 1 статьи 119 НК РФ словосочетание «неуплаченной суммы налога» заменено словосочетанием «не уплаченной в установленный законодательством о налогах и сборах срок суммы налога».
На устранение неоднозначности толкования пункта 1 статьи 119 НК РФ при исчислении налоговым органом суммы штрафа также указала ФНС России посредством направления письма от 30.09.2014 N СА-4-7/19945 «О признании утратившим силу письма ФНС России от 26.11.2010 N ШС-37-7/16376@».
В письме Минфина России от 14.08.2015 N 03-02-08/47033 отмечено, что статьей 119 НК РФ установлены максимальный штраф в зависимости от неуплаченной суммы налога и минимальный штраф в фиксированной сумме, которая не ставится в зависимость от суммы неуплаченного налога.
В пункте 18 Постановления Пленума Высшего Арбитражного Суда Российской Федерации от 30.07.2013 N 57 разъяснено, что отсутствие у налогоплательщика недоимки по задекларированному налогу либо суммы налога к уплате по соответствующей декларации не освобождает его от названной ответственности. В таком случае установленный статьей 119 НК РФ штраф подлежит взысканию в минимальном размере — 1000 рублей.
Минимальный размер штрафа, предусмотренный статьей 119 НК РФ, был увеличен со 100 до 1000 рублей Федеральным законом от 27.07.2010 N 229-ФЗ.
В связи с изложенным финансовое ведомство заключило, что пункт 1 статьи 119 НК РФ не содержит противоречий, в том числе относительно установленных размеров штрафов.
В пункте 17 Постановления Пленума ВАС РФ от 30.07.2013 N 57 разъяснено, что из положений пункта 3 статьи 58 НК РФ вытекают существенные различия между налогом и авансовым платежом, то есть предварительным платежом по налогу, который в отличие от налога уплачивается не по итогам, а в течение налогового периода.
Соответственно, из взаимосвязанного толкования указанной нормы и пункта 1 статьи 80 НК РФ следует разграничение двух самостоятельных документов — налоговой декларации, представляемой по итогам налогового периода, и расчета авансового платежа, представляемого по итогам отчетного периода.
В связи с этим судам необходимо исходить из того, что установленной статьей 119 НК РФ ответственностью за несвоевременное представление налоговой декларации не охватываются деяния, выразившиеся в непредставлении либо в несвоевременном представлении по итогам отчетного периода расчета авансовых платежей, вне зависимости от того, как поименова�� этот документ в той или иной главе части второй Кодекса.
Когда ожидания не оправдываются
Из своего многолетнего опыта, могу сказать, что в начале проработки инвестиционного проекта, далеко не всегда получается точно их подсчитать. Обязательно, появляются дополнительные статьи, которые изначально не были учтены. При этом, бывает так, что планируемые инвестзатраты и реальные разнятся процентов на 50-70, а то и больше. Не как с Олимпиадой в Сочи, но тоже отклонения большие. Происходит это по разным причинам. Как правило, при начальной проработке инвестиционного проекта нет ни проектно-сметной документации, ни подобранного оборудования, ни четкого понимания, сколько нужно средств для оборотного капитала.
Пример:
Оборудование для производства изделий из ПНД (полиэтилена низкого давления) стоит 7 млн. руб. а полиэтиленовой крошки для круглосуточной работы линии нужно 2 вагона и маленькая тележка. Так каковы будут инвестиционные затраты по проекту? Явно не 7 млн. руб. и даже не 15 млн. Прочувствовали разницу? То-то.
Другой пример:
Предположим, намечается великая стройка. Много, много квадратных метров… Как считают инвестзатраты укрупненно? Предположим, что квадратный метр строит 40 или 50 тыс. руб. и перемножим это все на квадратуру. Опаньки и вышли на инвестзатраты. При этом мало кто подозревает, что весомые средства необходимы, чтобы подключить коммуникации.
Нужен свет? Пожалуйста! За подключение 1 кВт. заплатите тысячи 2-3 для начала. А потом… Потом закажите техусловия на проект и заплатите за них. Потом, закажите проект и заплатите за него. Потом, поставьте трансформатор и т.д. Если вам нужны электрические мощности на 500 кВт., то только за подключение придется заплатить эдак 1-1,5 миллиона. Так, скромненько, только за разрешение подключиться к сети…
Аналогично проделайте то же самое с газом, водой, канализацией… Да и интернет с телефоном. Опаньки, плюс десять миллионов незапланированных расходов. Откуда взять недостающие, незапланированные деньги? Из кармана? А если он к этому времени он уже пуст? Как быть? Ответ очевиден – более тщательно прорабатывать инвестиционный проект. Другого ответа не существует.
Будут ли ошибки и просчеты? А где их нет? Другое дело, чтобы они не приводили к печальным ситуациям. Поэтому, правдами или неправдами, инвестзатраты (для подстраховки) лучше завышать не менее чем на 10 – 15%, а ещё лучше на 20%. Как говорится: “денег много не бывает”.
Расчет инвестиционных затрат в бизнес плане
Спрогнозировав прибыли и убытки, а также движение денежных средств бизнеса, необходимо перейти к одному из наиболее важных разделов — оценке его эффективности. Существует множество критериев, по которым оценивается эффективность проекта. Но для малого бизнеса достаточно оценить всего три из них: рентабельность, точку безубыточности и срок окупаемости.
Рентабельность бизнеса — один из наиболее важных показателей. Вообще, в экономике существует множество различных показателей рентабельности — рентабельность собственного капитала, рентабельность активов, рентабельность инвестиций. Все они позволяют провести оценку эффективности бизнеса в разных его аспектах.
Чтобы понять, какие именно показатели рентабельности стоит просчитать в своём бизнес-плане, нужно обратиться к требованиям инвестора или кредитной организации. Если же цель — оценить рентабельность бизнеса «для себя», достаточно будет просчитать общую рентабельность бизнеса.
Сделать это просто. Достаточно прибыль бизнеса разделить на сумму его доходов, а затем умножить полученное число на 100, чтобы получить результат в процентах.
КНД- 1150023. Расчет финансового результата инвестиционного товарищества
Нарушение налогоплательщиком сроков подачи отчетности в налоговый орган является налоговым и административным правонарушением, совершение которого влечет за собой установленное законом наказание. Положения Налогового кодекса РФ и КоАП предусматривают штраф за непредставление налоговой декларации.
В соответствии с требованиями статьи 119 НК РФ, если налогоплательщиком в установленные законом сроки в налоговый орган по месту учета не предоставляется налоговая декларация, с налогоплательщика взыскиваются штрафные санкции в размере 5% от суммы налога, который подлежит уплате на основании данных отраженных в не предоставленной своевременно декларации.
Сумма штрафа взыскивается за каждый месяц просрочки.
Общий размер штрафных санкций не может превышать 30% от задекларированной суммы и быть меньше 1000 руб.
Помимо этого, ответственность за нарушение сроков предусматривает статья 15.5 КоАП. В соответствии с ее положениями налогоплательщику, нарушившему сроки подачи декларации:
- выносится предупреждение;
- накладывается административный штраф на должностное лицо компании, размер которого составляет от 300 до 500 руб.
Если налогоплательщиком нарушен порядок исчисления и уплаты авансового платежа, это не может стать основанием для привлечения его к ответственности по ст. 119 НК РФ.
Ответственность за несвоевременное предоставление авансовых платежей предусматривают положения статьи 126 НК РФ. Такое нарушение влечет наложение штрафа, размер которого составляет 200 руб. за каждый не предоставленный расчет.
Последствия непредставления налоговых деклараций в виде начисления штрафных санкций возникают после получения налоговым органом просроченной декларации.
Данное понятие устанавливают положения статьи 24.1 НК РФ. Согласно требованиям данный правовой нормы, участник, выполняющий договор инвестиционного товарищества (управляющий товарищ) обязан вести налоговый учет и уплачивать налоги и сборы.
Участвующий в договоре инвестиционного товарищества налогоплательщик исполняет эти обязанности самостоятельно.
Управляющий товарищ, на которого закон возлагает ответственность за ведение налогового учета, обязан:
- сообщать в налоговый орган о начале и прекращение выполнения им функции управляющего товарища в течение 5 дней после того как заключён договор инвестиционного товарищества, копию которого также необходимо направить в налоговый орган;
- обособленно вести налоговый учет по всем операциям, проводимым инвестиционным товариществом. Порядок учета установлен главой 25 НК РФ;
- предоставить в налоговый орган расчет финансового результата инвестиционного товарищества. Сроки его предоставления совпадают со сроками предоставления налоговой декларации по налогу на прибыль. Форму такого расчета утверждает Минфин;
- участникам договора предоставляется копия расчета, а также информация о доле прибыли, которая приходится на каждого из участников. Налоговая база по каждому виду доходов определяется в этом случае отдельно.
Участниками ИТ могут быть эти лица:
- Коммерческие компании.
- ИП.
- Некоммерческие структуры, если инвестирование не противоречит уставу.
В инвестиционном товариществе могут участвовать иностранные организации. Рассмотрим статус, которыми наделяются участники:
- Товарищ.
- Товарищ, занимающийся управленческой деятельностью. Лицо имеет право на ведение общих дел: управление активами, заключение сделок.
- Уполномоченный товарищ, занимающийся управленческой деятельностью. На это лицо открываются банковские и прочие счета. Уполномоченный товарищ обязан уплачивать НДС, вести учет.
В ИТ может быть несколько управляющих лиц, но уполномоченный товарищ – это всегда один человек.
ВАЖНО! Управляющим товарищем может быть только ЮЛ. Уполномоченным товарищем не может являться иностранная организация. Исключение – компании с представительством в РФ.
После заключения соглашения участники вносят вклады. Доли в совместном имуществе ИТ определяются соразмерно размеру вклада. Размер доли участников может быть увеличен за счет внесения:
- собственности;
- прав на собственность;
- нематериальных активов;
- деловой операции.
То есть доли участников определяются самим товариществом. К примеру, договор инвестиционного товарищества заключается между двумя участниками. Одна сторона вносит вклад в размере 150 000 рублей, вторая – 50 000 рублей. То есть первому участнику принадлежит доля в размере 75%, а второму – 25%. Однако было принято решение о том, что сторона со вкладом 50 000 рублей увеличивает его за счет своей деловой репутации. Таким образом, доля этого участника увеличивается до 50%. То есть вклад стороны может быть увеличен за счет «виртуальных» вливаний.
Различные вопросы, связанные с деятельностью ИТ, решаются или на общем собрании, или комитетом, в который входят представители. Заключение сделок – ответственность управляющих лиц. Если управляющих несколько, особенности их взаимодействия прописываются в соглашении.
Некоторые условия нельзя вписывать в договор товарищества:
- Деятельность, не относящаяся к инвестиционной.
- Неразглашение условий договора.
В соглашении не могут быть пункты, которые противоречат законодательству.
Договор инвестиционного товарищества – почем фунт налога
Сразу отметим, что договор инвестиционного товарищества — это не что иное, как договор простого товарищества, заключаемый для осуществления совместной инвестиционной деятельности. Однако если договор простого товарищества «в общем виде» регулируется положениями ГК РФ, то особенности договора инвестиционного товарищества устанавливаются Законом N 335-ФЗ. Об этом говорится в п. 3 ст. 1041 ГК РФ.
Что понимается под совместной инвестиционной деятельностью в целях применения Закона N 335-ФЗ? Согласно п. 1 ст. 2 данного Закона это осуществляемая товарищами совместно на основании договора инвестиционного товарищества деятельность по приобретению и (или) отчуждению:
- не обращающихся на организованном рынке акций (долей), облигаций хозяйственных обществ, товариществ, финансовых инструментов срочных сделок ;
- долей в складочном капитале хозяйственных партнерств .
Финансовый инструмент срочных сделок, не обращающийся на организованном рынке, — договор, являющийся производным финансовым инструментом в соответствии с Федеральным законом от 22.04.1996 N 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг» (п. 3 ст. 2 Закона N 335-ФЗ).
Эта новая организационно-правовая форма юридического лица вводится в российское право Федеральным законом от 03.12.2011 N 380-ФЗ «О хозяйственных партнерствах», который вступает в силу 01.07.2012.
Как следует из ст. 3 Закона N 335-ФЗ, по договору инвестиционного товарищества двое или несколько лиц (не более 50) обязуются соединить свои вклады и осуществлять совместную инвестиционную деятельность без образования юридического лица для извлечения прибыли (п. п. 1, 6).
Договор должен иметь наименование (индивидуальное обозначение), включающее в себя слова «инвестиционное товарищество» (п. 8).
Как гласит п. 1 ст. 4 Закона N 335-ФЗ, каждый товарищ обязан внести вклад в общее дело.
При этом Закон предъявляет разные требования относительно вкладов к управляющим товарищам и товарищам, не являющимся таковыми. Судите сами.
Согласно ст. 6 Закона N 335-ФЗ вкладом в общее дело могут быть:
- для товарищей, не являющихся управляющими, — только денежные средства (п. 4);
- для управляющих товарищей — все то, что они вносят в общее дело, в том числе деньги, иное имущество (за исключением подакцизных товаров), имущественные и иные права, имеющие денежную оценку, профессиональные и иные знания, навыки и умения, а также деловая репутация (п. п. 1, 2). При этом с общего согласия участников договора инвестиционного товарищества в отношении управляющего товарища может быть установлено требование о внесении в качестве части вклада в общее имущество товарищей денежных средств (п. 8).
Общее имущество товарищей является долевым. Размер доли в общем имуществе определяется пропорционально стоимости внесенного в общее дело вклада (п. 1 ст. 7 Закона N 335-ФЗ). Пунктом 2 данной нормы запрещается раздел общего имущества товарищей и выдел из него доли в натуре по требованию товарища в течение срока действия договора инвестиционного товарищества (если иное не предусмотрено договором).
Обратите внимание! Общее имущество товарищей учитывается уполномоченным управляющим товарищем на отдельном балансе, и по такому имуществу ведется самостоятельный учет (п. 3 ст. 7 Закона N 335-ФЗ).
Статьей 8 Закона N 335-ФЗ предусмотрено нотариальное удостоверение:
- договора инвестиционного товарищества;
- всех вносимых в него изменений;
- дополнительных соглашений и приложений к договору, в том числе политики ведения общих дел (инвестиционной декларации), соглашения о полной или частичной передаче товарищами своих прав и обязанностей по договору, предварительных договоров об этом, доверенности на ведение общих дел товарищей.
Договор инвестиционного товарищества прекращается вследствие (п. 1 ст. 19 Закона N 335-ФЗ):
- истечения установленного Законом N 335-ФЗ предельного срока договора инвестиционного товарищества;
- достижения цели, если она была указана в договоре инвестиционного товарищества в качестве отменительного условия;
- возникновения ситуации, при которой в договоре инвестиционного товарищества участвует только один товарищ.
В рассматриваемом Законе подробно расписано определение срока действия договора инвестиционного товарищества. Так, согласно п. 1 ст. 13 данный договор должен быть заключен с указанием срока или цели (в качестве отменительного условия). При этом срок действия договора не может превышать 15 лет. Если срок не указан, договор действует 15 лет.
Статья 119 НК РФ. Непредставление налоговой декларации (расчета финансового результата инвестиционного товарищества, расчета по страховым взносам) (действующая редакция)
влечет взыскание штрафа в размере 5 процентов не уплаченной в установленный законодательством о налогах и сборах срок суммы налога (страховых взносов), подлежащей уплате (доплате) на основании этой декларации (расчета по страховым взносам), за каждый полный или неполный месяц со дня, установленного для ее представления, но не более 30 процентов указанной суммы и не менее 1 000 рублей.
2. Непредставление управляющим товарищем, ответственным за ведение налогового учета, расчета финансового результата инвестиционного товарищества в налоговый орган по месту учета в установленный законодательством о налогах и сборах срок
влечет взыскание штрафа в размере 1 000 рублей за каждый полный или неполный месяц со дня, установленного для его представления.
ИИС — нюансы налогообложения
Сроки уплаты налога зависят от того, какой вид облагаемого дохода получен.
Разделим доход на следующие виды:
- Текущий доход — это полученные дивиденды по акциям и выплаченные купоны по облигациям. Текущим он называется по той причине, что дивиденды и купоны организации выплачивают по своему собственному графику. И при грамотно составленном портфеле гражданин может ежемесячно получать доход от инвестиций.
- Итоговый доход — это финансовый результат от операций по купле-продаже, то есть разница между ценой продажи акций и ценой их покупки. Напомним, что ИИС должен быть открыт не менее чем на три года. Финансовый результат оценивают на момент закрытия ИИС.
НДФЛ уплачивают при фактическом получении дохода. Таким образом, НДФЛ по текущему доходу исчисляют при его выплате, а НДФЛ с финансового результата — после закрытия ИИС.
Согласно Налоговому кодексу РФ при выплате дохода физлицу источник дохода, за некоторыми исключениями, становится налоговым агентом по НДФЛ. Это означает, что источник дохода обязан исчислить НДФЛ, удержать его из доходов, которые он выплачивает физлицу, и перевести в государственный бюджет. Отказаться от роли налогового агента нельзя. Так же, как и переложить бремя уплаты налога на физлицо.
ОБРАТИТЕ ВНИМАНИЕ! В случае торговли ценными бумагами на ИИС налоговым агентом для гражданина становится брокер или доверительный управляющий.
Как мы уже отметили, основной целью балансового отчёта является ответ на вопрос, чем обладает компания и за счёт чего эти активы были сформированы. Структура данного отчёта предполагает разбивку на две большие графы: активы и пассивы. Собственно, активы это и есть то, чем обладает компания, а пассивы — это то, за счёт чего эти активы были сформированы. Причём значение стоимости активов в обязательном порядке равняется пассивам — это обязательное правило. Сперва разберём графу активов. Активы компании делятся на оборотные и внеоборотные активы. К внеоборотным активам относят те активы, срок полезного использования которых превышает 12 месяцев. Внеоборотные активы разделяются на нематериальные (результаты исследований и разработок, патенты, лицензии и прочее) и материальные активы (часто основным пунктом материальных внеоборотных активов является основные средства). К оборотным относятся те активы, срок полезного использования которых менее 12 месяцев. И в этой графе представлены наиболее ликвидные активы, использование которых может быть реализовано максимально быстро (к оборотным активам относят остаток денежных средств на счетах компании, остаток ТМЦ на складах, дебиторскую задолженность и прочие).
Что такое инвестиционное товарищество
Инвестиционное товарищество — это объединение нескольких лиц, складывающих капитал для совместной инвестиционной деятельности.
Это относительно новый формат предпринимательства, при котором не образуется юридическое лицо. Причиной появления ИТ стало отсутствие правовой базы в области инвестиций рисованных (венчурных) проектов. В мировой практике используется организационно-правовая форма Limited Partnership, которая близка к инвестиционному товариществу (ИТ) по принципу объединения, но присутствуют отличия в особенностях управления и распределения доходов.
В российских условиях ИТ — вид венчурного инвестирования, специализирующегося на рискованных высокоприбыльных проектах. Кроме этого, производятся типичные инвестиционные вложения в ценные бумаги, облигации, доли в капитале. Деятельность ИТ регулирует Федеральный закон от 28.11.2011 N 335-ФЗ, где определены правовые аспекты, порядок распределения дохода, степень ответственности, другие вопросы. В частности, дано определение и квалификация действий участников (товарищей), статус, полномочия, допустимые действия.
Как посчитать финансовый результат деятельности предприятия
Вот несколько простых правил:
- финансовый результат деятельности предприятия – это разница между доходами и расходами. Если она положительна, то итог называется прибылью. Если отрицательна – убытком. Выходит, отождествлять прибыль с доходами, а убыток с расходами неверно. Это принципиально отличающиеся показатели;
- финансовый результат бывает разный. Все определяется тем, какие именно доходы и расходы вы берете в расчет. Например, если вообще все, то получите чистую прибыль (убыток). Если только по основным видам деятельности, то прибыль (убыток) от продаж. Иначе она именуется операционным результатом деятельности;
- предыдущие два правила не совсем подходят для расчета нераспределенной прибыли или непокрытого убытка из баланса. Там это уже не просто доходы за вычетом расходов. Это сумма чистой прибыли (убытка), которую предприятие накопило за весь период функционирования с учетом корректировки на некоторые операции. Например, на уменьшение по причине выплаты дивидендов;
- в большинстве случаев неверно отождествлять доходы и расходы с денежными притоками и оттоками. Значит, нельзя рассматривать финансовый результат как остаток денег на счетах и в кассе. Такое равенство иногда возможно лишь у организаций, которые пользуются кассовым методом признания доходов и расходов. О том, кому разрешается его использовать, написано в п. 4 и 5 ст. 6 Закона «О бухгалтерском учете».
На схеме мы показали, как называются виды финансового результата в российской отчетности и как они рассчитываются.
Совместная инвестиционная деятельность предполагает объединение юридических лиц для вложения общего имущества в объекты инвестирования в целях извлечения прибыли.
Объектами инвестиционной деятельности в понимании все еще действующего закона РСФСР 2 являются вновь создаваемые и модернизируемые основные фонды и оборотные средства, ценные бумаги, целевые денежные вклады, научно-техническая продукция, другие объекты собственности, а также имущественные права и права на интеллектуальную собственность.
Вкладами в ИТ могут быть деньги, иное имущество, за исключением подакцизных товаров, имущественные права и иные права, имеющие денежную оценку, профессиональные и иные знания, навыки и умения, а также деловая репутация. Оценка вклада не в денежной форме, производится в порядке, предусмотренном в договоре, или оценщиком.
Что такое инвестиционное товарищество
При ведении деятельности крайне важно правильно подобрать форму для исполнения поставленных целей. ИТ сочетает в себе следующие правовые конструкции:
- Коммандитное товарищество.
- Простое товарищество.
Целью формирования ИТ стало устранение минусов предыдущих моделей. Товарищество создается на основании соглашения. Предметом соглашения является коллективная деятельность, связанная с инвестированием. В процессе существования ИТ происходит покупка и продажа ценных бумаг, облигаций, долей в капитале. Рассматриваемой деятельностью занимается несколько участников.
Следует отметить несколько особенностей инвестиционного товарищества:
- Главная цель инвестирования – извлечение прибыли. Полученные средства распределяются между всеми сторонами. При этом нет промежуточного налогообложения. Если учредительная документация ЮЛ является публичной, то условия существования ИТ не раскрываются.
- ИТ было наделено характеристиками ЮЛ. В частности, это усложненный процесс расторжения соглашения и выдела доли участника.
Инвестиционное товарищество можно сравнить с паевыми фондами.
Ежеквартально уполномоченный управляющий товарищ обязан определить прибыль или убыток от деятельности в рамках ИТ нарастающим итогом, пропорционально установленной договором доле участия каждого товарища в прибыли.
Полученные от деятельности ИТ доходы уменьшаются на все произведенные расходы и убытки предыдущих периодов (при их наличии). Если полученная при расчете величина является отрицательной, она признается убытком, а налоговая база — равной нулю. Отдельным расходом ИТ является вознаграждение управляющих товарищей за ведение общих дел, если выплата вознаграждения предусмотрена договором.
Данные финансового результата товарищества по установленной форме3 Уполномоченный управляющий товарищ поквартально направляет в налоговой орган в сроки, установленные для представления налоговой декларации (расчета) по налогу на прибыль организаций). Предварительно копию расчета и сведения о приходящейся на каждого из товарищей доле прибыли (убытка) инвестиционного товарищества УУТ направляет им , чтобы они могли рассчитать налог на прибыль со своей части прибыли.
Утверждена форма расчета финансового результата инвестиционного товарищества
-
Обзор судебной практики Верховного Суда Российской Федерации N 1 (2019)
(утв. Президиумом Верховного Суда РФ 24.04.2019)
-
Обзор судебной практики Верховного Суда Российской Федерации N 4 (2018)
(утв. Президиумом Верховного Суда РФ 26.12.2018)
-
Обзор судебной практики Верховного Суда Российской Федерации N 4 (2018)
(утв. Президиумом Верховного Суда РФ 26.12.2018)
Все документы >>>
-
Обзор судебной практики Верховного суда Российской Федерации N 4 (2021)
(утв. Президиумом Верховного Суда РФ 16.02.2022)
-
Постановление Пленума Верховного Суда РФ от 24.03.2005 N 5 (ред. от 23.12.2021)
«О некоторых вопросах, возникающих у судов при применении Кодекса Российской Федерации об административных правонарушениях»
-
Обзор судебной практики по делам о защите прав потребителей
(утв. Президиумом Верховного Суда РФ 20.10.2021)
Все документы >>>
-
Федеральный закон от 07.12.2011 N 416-ФЗ (ред. от 28.01.2022)
«О водоснабжении и водоотведении»
-
Федеральный закон от 11.07.2011 N 200-ФЗ (ред. от 30.12.2021)
«О внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации в связи с принятием Федерального закона «Об информации, информационных технологиях и о защите информации»
-
Федеральный закон от 27.07.2010 N 190-ФЗ (ред. от 30.12.2021)
«О теплоснабжении»
Все документы >>>
-
Бюджетное послание Президента РФ Федеральному Собранию от 01.06.2002
«О бюджетной политике в 2003 году»
-
Указ Президента РФ от 28.06.2000 N 1198
«О приостановлении действия пунктов 1, 4 и 7 Постановления администрации Воронежской области от 30 июня 1999 г. N 626 «О целевом использовании пшеницы и ржи урожая 1999 года»
-
Указ Президента РФ от 28.06.2000 N 1200
«О приостановлении действия пунктов 2, 5, 6 и 9 Постановления администрации Воронежской области от 20 июля 1999 г. N 723 «О формировании областного продовольственного фонда зерна»
Все документы >>>
Участниками ИТ могут быть только юридические лица, российские или иностранные.
Индивидуальные предприниматели или физические лица входить в состав товарищества не могут. Число товарищей не должно превышать 50, минимальное количество — 2 участника.
Различают три вида участников:
- Товарищи-вкладчики. Вносят оговоренную сумму денег или ценных бумаг (средств) и получают свою долю прибыли;
- Управляющие товарищи. Помимо внесения средств, они владеют полномочиями вести общие дела от имени ИТ;
- Уполномоченный управляющий. Это участник, производящий учет расходов и прибыли, ведущий налоговый учет. На имя уполномоченного управляющего открывается счет ИТ в банке. Если управляющих товарищей может быть несколько, то уполномоченный только один.
Вместо (или в дополнение) уполномоченного управляющего иногда создают инвестиционный комитет, выполняющий функции на коллегиальной основе.
Все товарищи имеют право:
- получать долю прибыли, соответствующую размеру вклада;
- обладать информацией о состоянии дел ИТ, иметь доступ к документации;
- по окончании срока договора получить долю совместного имущества;
- право голоса при вынесении решений по общим делам ИТ.
В обязанности товарищей входит внесение вклада в общее дело и принятие участия в деятельности ИТ. При этом, товарищи-вкладчики могут вносить только деньги, а управляющие товарищи имеют право вносить средства в другой форме — от ценных бумаг, до репутации, профессиональных навыков и знаний, умений.
Ответственность товарищей соответствует величине вклада и статусу. Простые участники отвечают только суммой вклада. Управляющие несут дополнительную субсидиарную ответственность по обязательствам ИТ имуществом и денежными средствами. Она наступает в случае недостаточной стоимости общего имущества ИТ для возмещения возникающих долгов или иных обязательств.
Определяющая особенность ИТ состоит в форме организации — это не юридическое лицо, а договор участников (товарищей).
Законодательно регулируются только базовые аспекты деятельности, а основной спектр вопросов оставлен на усмотрение и коллективное решение товарищей.
Для существования ИТ требуются следующие документы:
- соглашение. Это основной документ, определяющий направление деятельности и основы финансовых взаимоотношений;
- декларация. Часть договора. Определяет цели и принципы совместной деятельности;
- доверенность на ведение дел. Выдается уполномоченному управляющему для ведения финансово-организационных мероприятий.
Изменить условия соглашения можно в рабочем порядке, в результате обсуждения и принятия товарищами совместного решения. Если достичь договоренности не удается, подают в суд. Такие ситуации возникают редко, при большом количестве участников товарищества. Как правило, найти общее решение удается по результатам обсуждения.
Договор в обязательном порядке регистрируется у нотариуса. Срок действия определяется в тексте и не может превышать 15 лет.
В договоре содержится два вида условий:
- существенные, определяющие базовые принципы функционирования;
- несущественные, включающие дополнительные или специфические правила, принятые самими товарищами.
В состав существенных условий входят:
- определение правовой основы и формы товарищества с указанием того, что оно является инвестиционным;
- размер и сроки поступления вкладов, ответственность за несвоевременное внесение;
- величина доли каждого участника;
- величина вознаграждения управляющим и уполномоченному товарищу;
- длительность действия составленного договора.
Несущественными условиями считаются:
- права и обязанности товарищей;
- ответственность за несоблюдение принятых условий;
- правила распределения доходов;
- условия обращения в суд товарищей-вкладчиков (не управляющих) и т.п.
Обобщая, можно определить существенные условия как зависящие от действующего законодательства, а несущественные — как внутренний распорядок и правила распределения активов.
В договоре не могут присутствовать:
- пункты, противоречащие действующему законодательству;
- деятельность, не имеющая отношения к общим инвестициям;
- пункты, способствующие разглашению условий договора.
Условия договора не подлежат разглашению, поскольку являются коммерческой тайной.
Для расчета финансового результата деятельности ИТ используется специальная форма, утвержденная приказом Минфина.
Она содержит пункты:
- ИНН и КПП товарищества;
- номер корректировки (определяет, первая или уточненная форма);
- отчетный период, дата составления;
- название договора товарищества;
- телефон уполномоченного управляющего;
- показатели распределения суммы дохода (расходы, текущие затраты, другие суммы).
Образец формы несложно отыскать в сети.